Por que a inflação e Selic determinam meus rendimentos nos investimentos?

Você já se perguntou o que a inflação (IPCA) e a Selic fazem com os seus investimentos e quais são as consequências de investir incorretamente na renda fixa? Neste artigo, separamos alguns exemplos práticos para te mostrar como um investimento de IPCA se difere do CDI (que leva em consideração a taxa de juros básica da Selic). 

• Quanto maior a Selic e menor a inflação, maiores são os retornos com investimentos do CDI. Já quando se trata do oposto, inflação alta e juros baixos, os retornos com CDI são pequenos e os de IPCA são maiores. 

Vamos entender mais sobre isso com números?

• Levando em consideração um investimento de R$ 1000 para 12 meses com a inflação de 9,6% como em 2021 e a taxa Selic a 5,2%. O rendimento no IPCA neste caso seria de 3%. 
• Ao aplicar o dinheiro em um CDB com 100% do CDI, o rendimento seria o mesmo que a Selic, totalizando R$ 52 ao ano. Ou seja, o rendimento foi abaixo da inflação. Então, o valor sequer acompanhou a desvalorização do dinheiro investido. 
• Já no IPCA, haveria o rendimento de R$ 30 (a 3%) e mais o reajuste conforme a inflação. Ou seja, R$ 30 + R$ 96. Houve uma porcentagem acima da desvalorização, então, é a alternativa mais rentável. 
• Supondo a inflação no valor hipotético a 1%, rendimento de 5% + IPCA e a taxa Selic a 7%. O valor investido será de R$ 1000 por 12 meses. 
• No CDI, haveria a valorização de R$ 70 de acordo com a Selic em um ano, a desvalorização monetária de acordo com a inflação de 1% foi de R$ 10. Ou seja, o lucro do investimento acima da inflação está em R$ 80. 
• Já no IPCA, neste caso, teria o rendimento de R$ 50 (5%) mais o reajuste do IPCA que foi de apenas R$ 10 (1%). Ou seja, o lucro é de R$ 30 a menos.